XTWEST: módulo Stata para teste de cointegração em painéis heterogêneos O comando xtwest implementa os testes de cointegração de quatro painéis desenvolvidos por Westerlund (2007). A idéia subjacente é testar a ausência de cointegração, determinando se existe correção de erro para membros de painel individuais ou para o painel como um todo. Os testes são gerais o suficiente para permitir um grande grau de heterogeneidade, tanto na relação de cointegração de longo prazo quanto na dinâmica de curto prazo e dependência tanto dentro quanto entre as unidades de seção transversal. A rotina é descrita em Persyn e Westerlund (2008), Stata Journal 8 (2), 232-241. A rotina baseia-se na rotina de N. J. Coxs - matvsort-, que está incluída no pacote. Se você tiver problemas ao fazer o download de um arquivo, verifique se você possui o aplicativo apropriado para vê-lo primeiro. Em caso de problemas adicionais, leia a página de ajuda IDEAS. Observe que esses arquivos não estão no site IDEAS. Seja paciente porque os arquivos podem ser grandes. Componente de software fornecido pelo Departamento de Economia da Boston College em sua série de Componentes de Software Estatístico com o número S456941. Ao solicitar uma correção, mencione esse identificador de itens: RePEc: boc: bocode: s456941. Veja informações gerais sobre como corrigir o material no RePEc. Para questões técnicas relativas a este item, ou para corrigir seus autores, títulos, resumo, informações bibliográficas ou de download, entre em contato: (Christopher F Baum) Se você é o autor deste item e ainda não está registrado no RePEc, encorajamos você a fazê-lo aqui . Isso permite vincular seu perfil a este item. Ele também permite que você aceite citações em potencial para este item sobre o qual não temos certeza. Se as referências estiverem completamente ausentes, você pode adicioná-las usando este formulário. Se as referências completas listarem um item presente no RePEc, mas o sistema não o fez, você pode ajudar com este formulário. Se você souber de itens faltantes citando este, você pode nos ajudar a criar esses links, adicionando as referências relevantes da mesma maneira que acima, para cada item referente. Se você é um autor registrado deste item, você também pode querer verificar a guia de citações em seu perfil, pois pode haver citações em espera de confirmação. Observe que as correções podem levar algumas semanas para filtrar os vários serviços do RePEc. Mais serviços Siga as séries, revistas, autores aprofundar mais Novos artigos por e-mail Inscreva-se para novas adições ao RePEc Inscrição do autor Perfis públicos para pesquisadores de economia Vários rankings de pesquisa em campos relacionados à economia de amplificadores Quem foi um estudante de quem, usando RePEc RePEc Biblio Curated artigos amp Artigos sobre vários temas econômicos Carregar o seu papel para ser listado em RePEc e IDEIAS EconAcademics Blog agregador para pesquisa econômica Plágio Casos de plágio em Economia Papéis do mercado de trabalho RePEc série de trabalho dedicada ao mercado de trabalho Fantasy League Fingir que você está no comando de uma economia Serviços de departamento da StL Fed Data, pesquisa, aplicativos mais da dependência de St. Louis FedCross-seção e modelo de taxa de câmbio monetária ndash Análise de painel Joscha Beckmann a, Ansgar Belke a. B. C. . Frauke Dobnik a. Departamento de Economia da Universidade de Duisburg-Essen, Universitaumltsstrasse 12, 45117 Essen, Alemanha b Instituto Alemão de Pesquisa Econômica (DIW Berlim), Mohrenstrasse 58, 10117 Berlim, Alemanha c Instituto de Estudos do Trabalho (IZA), Schaumburg-Lippe - Strasse 5-9, 53113 Bonn, Alemanha d Ruhr Escola de Pós-Graduação em Economia (RGS Econ), Alemanha Recebida em 27 de abril de 2011, revisada em 4 de novembro de 2011, aceita em 7 de novembro de 2011, disponível on-line 20 de dezembro de 2011 Este artigo aborda a questão da seção transversal Dependência do modelo de taxa de câmbio monetário na presença de fatores comuns não observados usando dados de painel de 1973 a 2007 para 19 países da OCDE. Aplicando uma análise de componente principal, distinguimos entre fatores comuns e componentes idiossincráticos e determinamos se a não-estacionaridade decorre de tendências estocásticas internacionais ou nacionais. Encontramos evidências de que os fatores comuns são I (1) enquanto os componentes idiossincráticos são I (0). Esse achado indica que existe cointegração entre membros e a não-estacionariedade nas taxas de câmbio e nos fundamentos é impulsionada principalmente por tendências internacionais comuns. Encontramos evidências de que os fatores comuns das taxas de câmbio e dos fundamentos são cointegrados. Além disso, os coeficientes estimados a longo prazo desta relação internacional comum estão em consonância com as sugestões do modelo monetário em relação à renda e ao dinheiro. Destaques Este artigo aborda a questão da dependência de seção transversal para o modelo de taxa de câmbio monetário aplicando uma análise de componente principal. Nossa estrutura permite distinguir se a não-estacionança decorre de tendências estocásticas internacionais ou nacionais. Encontramos evidências de que existe cointegração entre membros e a não-estacionaridade nas taxas de câmbio e nos fundamentos é principalmente impulsionada por tendências internacionais comuns. Outro resultado interessante é que os fatores comuns das taxas de câmbio e dos fundamentos são cointegrados. Classificação JEL Modelo de taxa de câmbio monetário Fatores comuns Dados do painel Cointegração Modelos de correção de erros Autor correspondente em: Departamento de Economia, Universidade de Duisburg-Essen, Universitaumltstrasse 12, 45117 Essen, Alemanha. Tel. 49 201183 2277 fax: 49 201 183 4181. Copyright copy 2011 Elsevier Inc. Todos os direitos reservados.
No comments:
Post a Comment